Виды лизинга автомобилей. Лизинг. Виды и формы Виды лизинговых услуг

Классификация аренды и лизинга получила обоснование, как в зарубежной, так и в отечественной теории и практике. В основу настоящей классификации положено описание лизинга, сделанное в работах последних лет. С целью обобщения материала и учета изменений последнего времени, составлена настоящая классификация. Как и в ранее имеющихся классификациях, основанием будет "аренда" и "лизинг". При определении видов лизинга будем исходить из признаков классификации. При непрерывном подразделении некоторых видов (видовых понятий) классифицируемого объекта на подклассы, также как и в основной классификации, по каждому подклассу укажу признаки классификации. Объем членов классификации (видовых понятий) в каждом классе и (или) подклассе в точности равен объему классифицируемого по соответствующему признаку класса. Каждый вид (видовое понятие) указывается только в одном классе (подклассе). Члены классификации по одному признаку взаимоисключают друг друга. К одному и тому же классу явлений применялась классификации по различным основаниям. Общий принцип построения классификации представлен в схеме 1.

Арендные отношения классифицируются по содержанию (схема 2 (а) ):

Оперативная аренда - подразумевающая передачу в пользование имущества многократного использования на срок по времени значительно короче, чем срок его службы. Она характеризуется небольшой продолжительностью контракта и неполной амортизацией оборудования.

Контрактный наем - смешанный вид аренды, сочетающий элементы долгосрочной и оперативной аренды. При контрактном найме арендуемое имущество возвращается владельцу в конце согласованного срока найма, который, как правило, короче службы актива.

Аренда с последующим выкупом - вид аренды, предполагающей выкуп арендатором имущества в конце срока аренды. Аренда с последующим выкупом может быть долгосрочной и краткосрочной.

Финансовая аренда (лизинг) - характеризующаяся длительным сроком контракта и амортизацией всей или большей части стоимости арендуемого имущества. Фактически финансовая аренда представляет собой форму долгосрочного кредитования покупки. По истечению срока действия финансовой аренды арендатор может вернуть объект аренды, продлить соглашение или заключить новое, а также купить объект аренды по остаточной стоимости. На практике, в виду применения ускоренной амортизации и вытекающего из нее большого различия остаточной стоимости арендуемого имущества по балансу и его реальной (рыночной) цены, сумма, выплачиваемая арендатором в конце срока финансовой аренды, может быть весьма значительной.

В классификации лизинга приведено 14 основных признаков классификации, некоторые из которых имеют подклассы (схема 2 (b) ).

Лизинг целесообразно классифицировать по следующим признакам: по составу участников, по типу арендуемых активов, по степени окупаемости, по условиям амортизации, по объему обслуживания, по сектору рынка, по целевому назначению, по организационным формам управления, по платежам, по намерениям участников, по способу финансирования, по степени окупаемости, по продолжительности, по характеру взаимодействия участников и по бухгалтерскому учету.

По способу финансирования различают следующие виды лизинга (схема 2 (c) ):

    Лизинг, финансирующийся за счет собственных средств лизингодателя.

    Лизинг, финансирующийся за счет привлеченных средств (средств инвесторов).

    Раздельно финансирующийся лизинг, частично финансирующийся лизингодателем.

Лизинг различают по объему обслуживания передаваемого в лизинг имущества (схема 2 (d) ):

    Чистый лизинг , если все обслуживание передаваемого в лизинг имущества берет на себя лизингополучатель.

    Лизинг с полным набором услуг , когда на лизингодателя возлагается полное обслуживание арендуемого имущества.

    Лизинг с частичным набором услуг , когда на лизингодателя возлагаются лишь отдельные функции по обслуживанию имущества.

Лизинг различают по продолжительности (с хема 2 (e) ):

    Краткосрочный лизинг, сроком до 1 года.

    Среднесрочный лизинг, сроком от 1 до 3 лет.

    Долгосрочный лизинг, сроком более 3 лет.

Лизинг классифицируют по целевому назначению (схема 2 (f) ):

    Действительный лизинг.

    Фиктивный лизинг. Преследуется цель получения большей прибыли за счет налоговых и амортизационных льгот.

Лизинговые операции различают в зависимости от условий амортизации (схема 2 (g) ):

    Лизинг с полной амортизацией и соответственно с выплатой полной стоимости объекта лизинга.

    Лизинг с неполной амортизацией , и, следовательно, с неполной выплатой стоимости арендуемого имущества арендатором.

Лизинг различают - по степени окупаемости (схема 2 (h) ):

    Лизинг с полной окупаемостью , при котором в ходе срока действия одного договора происходит полная выплата лизингодателю стоимости арендуемого имущества.

    Лизинг с неполной окупаемостью , когда в течении срока лизинга окупается только часть арендуемого имущества.

Лизинг классифицируют по характеру взаимодействия участников (схема 2 (i) ):

    Классический лизинг - трехсторонняя лизинговая операция (поставщик - лизингодатель - арендатор).

    Возвратный лизинг. При возвратном лизинге, сталкиваясь с проблемой недостатка финансовых активов, арендатор может передать основные средства в собственность лизингодателю с последующей их арендой. В этом случае арендатор возвращает часть денежных средств, затраченные ранее на приобретение капитальных товаров и в тоже время продолжает ими пользоваться, выплачивая при этом надлежащую арендную плату, включающую стоимость проведения лизинговой операции и часть получаемых в ее ходе налоговых льгот.

    Сублизинг , при котором большая (доля по стоимости) сдаваемого в лизинг актива берется в аренду у третьей стороны (инвестора).

Лизинг различают по намерениям участников (схема 2 (j) ):

    Срочный лизинг - одноразовый (на один срок) лизинг.

    Возобновляемый лизинг - продлевающийся по истечении первого срока контракта.

Лизинг различают по составу его участников (схема 2 (k) ):

    Прямой лизинг, при котором собственник имущества самостоятельно передает его в лизинг. Прямой лизинг может быть только двухсторонним и организуется двумя участниками: лизингодателем и арендатором, однако в большинстве случаев, лизинговые операции являются многосторонними отношениями.

    Косвенный лизинг - когда в лизинговой операции помимо лизингодателя и лизингополучателя участвуют другие хозяйственные субъекты. Косвенный лизинг можно классифицировать как:

    • трехсторонний лизинг; Классическая, трехсторонняя лизинговая операция (поставщик - лизингодатель - арендатор) представляется как передача арендатору предмета лизинга происходит через посредника - лизингодателя. Поэтому, выделяют трех основных участников: лизингодателя, арендатора и продавца передаваемых в лизинг активов. Лизингодатель, приобретает предмет лизинга и предоставляет его в аренду арендатору. Выполнению действий лизингодателя, в большей степени, подчинена организация лизинговой операции. При этом, продавец, продает лизингодателю активы, которые арендатор, получает у лизингодателя в аренду.

      многосторонний лизинг - с числом участников от 4 до 7 и более (лизинг с участием внешних инвесторов, субарендаторов и т.д.) В многостороннем лизинге присутствуют второстепенные участники, обслуживающие лизинговые отношения: банк, кредитующий приобретение предметов лизинга лизингодателем и обслуживающий лизинговую операцию; страховая компания, страхующая арендуемое имущество; "внешние инвесторы", финансирующие лизинг; посредники (в том числе и финансовые), предоставляющие дополнительные услуги в подготовке и проведении лизинговой операции. Все они обеспечивают стабильность подготовки и проведения лизинговой операции.

Лизинг классифицируют по организационным формам управления (схема 2 (l) ):

В зависимости от состава участников лизинга, разделяют:

    Управление прямым лизингом.

    Управление косвенным лизингом.

В зависимости от количества управляемых участников, аналогично классификации по количеству участников, различают:

    в прямом лизинге: управление только двухсторонним лизингом;

    в косвенном лизинге: управление трехсторонним лизингом; управление многосторонним лизином.

Кроме того, в зависимости от состава участников лизинга и количества управляемых в лизинге участников, формы управления лизингом можно классифицировать по организаторам управления:

    в прямом лизинге:

    при двухстороннем лизинге (только лизингодатели): финансовая лизинговая компания; торговая организация; рентинговая корпорация; оптово-сбытовая фирма. предприятие (фирма);

в косвенном лизинге:

  • при трехстороннем лизинге (только лизингодатели): коммерческий банк; иное финансово-кредитное учреждение (не банк); финансовая лизинговая компания; специализированная лизинговая компания;

    при многостороннем лизинге (лизингодатели и другие участники): брокерская лизинговая компания; трастовая корпорация; финансово-кредитные учреждения финансирующие сделку.

Лизинг различают по платежам (схема 2 (m) ):

Все производящиеся в ходе проведения лизинговой операции можно разделить на собственно лизинговые платежи и нелизинговые (второстепенные) платежи. Лизинговые платежи - платежи, совершаемые арендатором в пользу лизингодателя за арендуемое имущество. Все лизинговые платежи можно классифицировать по 4 признакам.

    По форме платежа:

    денежные платежи, когда расчет производится за счет денежных средств, компенсационные платежи, когда расчеты производятся либо товарами, либо путем оказания встречной услуги лизингодателю;

    смешанные платежи, когда наряду с денежными выплатами допускаются платежи товарами или услугами.

В зависимости от применяемого метода начисления лизинговых платежей различают:

  • платежи с финансированной общей суммой . Арендная плата в этом случае включает амортизационные отчисления от стоимости арендуемого оборудования, плату за пользование заемными средствами, сумму комиссионного вознаграждения лизингодателю за организацию лизинговой операции и плату за предоставленные им дополнительные услуги, связанные с техническим обслуживанием предмета лизинга;

    платежи с авансом (депозитом) , когда арендатор сначала предоставляет лизингодателю аванс, до момента или в момент подписания лизингового соглашения, в установленном размере, а затем, после подписания акта приемки-передачи предмета лизинга в эксплуатацию, выплачивает, посредством периодических взносов в пользу лизингодателя, общую сумму лизингового платежа за вычетом суммы аванса (депозита);

    минимальные лизинговые платежи представляющие собой сумму всех лизинговых платежей, которые должен произвести Арендатор за весь период лизинга, а также сумму, которую он должен уплатить, если намерен приобрести в собственность после окончания срока лизинга;

    неопределенные платежи , расчет которых базируется на некотором уровне установленной в соглашении процентной ставки определенной на каком либо основании. В основу расчетов может быть положена ставка рефинансирования, сумма прибыли полученной от реализации произведенной на арендованном оборудовании продукции, процентная ставка по связанному с лизингом кредиту, и другие параметры.

По периодичности выплат выделяют:

  • периодические платежи (ежегодные, ежеквартальные, ежемесячные), уплачиваемые по согласованному сторонами графику, который прилагается к лизинговому соглашению;

    единовременные платежи , применяемые в сочетании с периодическими взносами, в случае если предусмотрена выплата лизингодателю аванса.

По способу уплаты лизинговых платежей различают:

  • платежи с равными долями , предусматривающие одинаковые по размерам платежи арендатора лизингодателю, в течение всего срока лизинговой операции;

    платежи с увеличивающимися размерами , применяемые в основном лизингодателями, с устойчивым финансовым положением, когда на начальном этапе лизинга арендатору удобнее вносить арендную плату небольшими взносами, а затем, по мере освоения оборудования и наращивания темпов выпуска производимой на нем продукции, увеличивать размеры разовых комиссионных вознаграждений в рамках всей лизинговой операции;

    платежи с уменьшающимися размерами (ускоренные платежи), используемые арендаторами с устойчивым финансовым положением, когда в начальный период лизинга арендатор предпочитает погасить большую часть своей задолженности. С учетом финансового состояния и платежных возможностей арендатора в соглашении могут устанавливаться различные способы уплаты лизинговых платежей.

Лизинг различают по секторам рынка, где он проводится (схема 2 (n) ):

    Внутренний лизинг, когда все участники лизинговой операции являются резидентами одной страны.

    Внешний (международный) лизинг. К международному лизингу относят те операции, в которых хотя бы один из ее участников не является резидентом страны, в которой осуществляется лизинговая операция, или же все участники лизинга представляют разные страны. К этому же виду лизинга относят и операции, проведенные лизингодатели и арендаторы одной страны, если хотя бы одна из сторон осуществляет свою деятельность, имея совместный капитал с зарубежными партнерами. Внешний лизинг в свою очередь разделяют на: экспортный лизинг; при экспортном лизинге зарубежной стороной является сторона арендатора и предназначенное для лизинга оборудование вывозится из страны на условиях экспортного контракта;

    импортный лизинг; при импортном лизинге зарубежной стороной является лизингодатель, и оборудование поставляется в страну арендатора на условиях импортного контракта;

    транзитный лизинг, при котором все участники находятся в разных странах.

Лизинг различают - по типу арендуемых активов (схема 2 (o) ):

    Лизинг физических (реальных) активов, в котором выделяют:

    1. лизинг движимого имущества (машинно-технический лизинг);

      лизинг недвижимого имущества (долгосрочная аренда зданий и сооружений) в котором относительно видов недвижимости выделяют:

    лизинг недвижимости производственного назначения;

    лизинг недвижимости непроизводственного назначения.

В бухгалтерском учете лизинг различают на финансовый и оперативный.

По составу участников сделки

  • косвенный

    • трехсторонний

      многосторонний

По типу имущества

    лизинг недвижимости

    лизинг движимости

По степени окупаемости

    с полной окупаемостью

    с неполной окупаемостью

По условиям амортизации

    с полной амортизацией

    с неполной амортизацией

По объему обслуживания

  • с полным набором услуг

    с неполным набором услуг

По сектору рынка

    внутренний

    • импортный

      экспортный

По отношению к налоговым и амортизационным льготам

    действенный

    фиктивный

По характеру лизингового платежа

    денежный

    компенсационный

    .

    Субъекты лизинга

    Лизингодатель — физическое или юридическое лицо, которое за счет привлеченных и (или) собственных средств приобретает в ходе реализации договора лизинга в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование с переходом или без перехода к лизингополучателю права собственности на предмет лизинга .

    Лизингополучатель — физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование в соответствии с договором лизинга.

    Продавец — физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором купли — продажи с лизингодателем продает лизингодателю в обусловленный срок имущество, являющееся предметом лизинга . Продавец обязан передать предмет лизинга лизингодателю или лизингополучателю в соответствии с условиями договора купли — продажи. Продавец может одновременно выступать в качестве лизингополучателя в пределах одного лизингового правоотношения. Любой из субъектов лизинга может быть резидентом Российской Федерации или нерезидентом Российской Федерации.

    Лизинговые компании (фирмы) — коммерческие организации (резиденты Российской Федерации или нерезиденты Российской Федерации), выполняющие в соответствии с законодательством Российской Федерации и со своими учредительными документами функции лизингодателей. Учредителями лизинговых компаний (фирм) могут быть юридические, физические лица (резиденты Российской Федерации или нерезиденты Российской Федерации).

    Виды лизинга

    По составу участников и способу их взаимодействия:

    · Прямой лизинг, – при котором собственник имущества самостоятельно сдает объект в лизинг (двусторонняя сделка).

    · Косвенный (классический) лизинг – Наиболее распространенная форма лизинговой сделки, когда передача имущества происходит через посредника (трехсторонняя или многосторонняя сделка).

    · Возвратный лизинг – Частным случаем прямого лизинга считают возвратный лизинг, сущность которого в том, что лизинговая фирма приобретает у владельца оборудование и сдает его ему же в аренду.

    · Сублизинг – Вид поднайма предмета лизинга, при котором лизингополучатель по договору лизинга передает третьим лицам (лизингополучателям по договору сублизинга) во владение и в пользование имущество, полученное ранее от лизингодателя по договору лизинга.

    · Леведж–лизинг – Лизинг с привлечением средств нескольких лизингодателей. Имеет место в случае, если лизинговые сделки в силу своих масштабов не могут быть профинансированы одним или даже двумя лизингодателями.

    По типу имущества выделяют:

    • лизинг движимого имущества;
    • лизинг недвижимого имущества;
    • лизинг имущества, бывшего в эксплуатации.

    По степени окупаемости существует:

    • лизинг с полной окупаемостью, при котором в течение срока действия одного договора происходит полная выплата стоимости имущества;
    • лизинг с неполной окупаемостью, когда в течение срока действия одного договора окупается только часть стоимости арендуемого имущества.

    По условиям амортизации различают:

    • лизинг с полной амортизацией и соответственно с полной выплатой стоимости объекта лизинга;
    • лизинг с неполной амортизацией, т.е. с частичной выплатой стоимости.

    По степени окупаемости и условиям амортизации выделяют:

    • финансовый лизинг, т.е. в период действия договора о лизинге арендатор выплачивает арендодателю всю стоимость арендуемого имущества (полную амортизацию). Финансовый лизинг требует больших капитальных вложений и осуществляется в сотрудничестве с банками;
    • оперативный лизинг, т.е. передача имущества осуществляется на срок, меньший, чем период его амортизации. Договор заключается на срок от 2 до 5 лет. Объектом такого лизинга обычно является оборудование с высокими темпами морального старения.

    По объему обслуживания различают:

    • чистый лизинг, если все обслуживание передаваемого предмета аренды берет на себя лизингополучатель;
    • лизинг с полным набором услуг – полное обслуживание объекта сделки возлагается на лизингодателя;
    • лизинг с частичным набором услуг – на лизингодателя возлагаются лишь отдельные функции по обслуживанию предмета лизинга.
    • Генеральный лизинг (наиболее представлен за рубежом) – Позволяет при постоянном сотрудничестве лизингодателя с лизингополучателем заключить общее соглашение по предоставлению лизинговой линии, по которой лизингополучатель при необходимости может брать дополнительное имущество без заключения каждый раз нового договора.

    В зависимости от сектора рынка, где происходят операции, выделяют:

    • внутренний лизинг – все участники рынка представляют одну страну;
    • международный лизинг – хотя бы одна из сторон или все стороны принадлежат разным странам, а также если одна из сторон является совместным предприятием.

    Внешний лизинг подразделяют на экспортный и импортный лизинг. При ЭКСПОРТНОМ лизинге зарубежной страной является лизингополучатель, а при ИМПОРТНОМ лизинге – лизингодатель.

    По отношению к налоговым и амортизационным льготам выделяют:

    • фиктивный лизинг – сделка носит спекулятивный характер и заключается с целью извлечения наибольшей прибыли за счет получения необоснованных налоговых и амортизационных льгот;
    • действительный лизинг – арендодатель имеет право на такие налоговые льготы, как инвестиционная скидка и ускоренная амортизация, а арендатор может вычитать арендные платежи из доходов, заявляемых для уплаты налогов.

    По характеру лизинговых платежей различают:

    • лизинг с денежным платежом – все платежи производятся в денежной форме;
    • лизинг с компенсационным платежом – платежи осуществляются поставкой товаров, произведенных на данном оборудовании, или в форме оказания встречной услуги;
    • лизинг со смешанным платежом.

    Существующие формы лизинга можно объединить в два основных вида: оперативный и финансовый лизинг.

    ОПЕРАТИВНЫЙ ЛИЗИНГ – это арендные отношения, при которых расходы лизингодателя, связанные с приобретением и содержанием сдаваемых в аренду предметов, не покрываются арендными платежами в течение одного лизингового контракта.

    Для оперативного лизинга характерны следующие основные признаки:

    • лизингодатель не рассчитывает возместить все свои затраты за счет поступления лизинговых платежей от одного лизингополучателя;
    • лизинговый договор заключается, как правило, на 2-5 лет, что значительно меньше сроков физического износа оборудования, и может быть расторгнут лизингополучателем в любое время;
    • риск порчи или утери объекта сделки лежит в основном на лизингодателе. В лизинговом договоре может предусматриваться определенная ответственность лизингополучателя за порчу переданного ему имущества, но ее размер значительно меньше первоначальной цены имущества;
    • ставки лизинговых платежей обычно выше, чем при финансовом лизинге. Это вызвано тем, что лизингодатель, не имея полной гарантии окупаемости затрат, вынужден учитывать различные коммерческие риски (риск не найти арендатора на весь объем имеющегося оборудования, риск поломки объекта сделки, риск досрочного расторжения договора) путем повышения цены на свои услуги;
    • объектом сделки являются преимущественно наиболее популярные виды машин и оборудования.

    При оперативном лизинге лизинговая компания приобретает оборудование заранее, не зная конкретного арендатора. Поэтому фирмы, занимающиеся оперативным лизингом, должны хорошо знать конъюнктуру рынка инвестиционных товаров, как новых, так и бывших уже в употреблении. Лизинговые компании при этом виде лизинга сами страхуют имущество, сдаваемое в аренду, и обеспечивают его техническое обслуживание и ремонт.

    По окончании срока лизингового договора лизингополучатель имеет следующие возможности его завершения:

    • Продлить срок договора на боле выгодных условиях;
    • Вернуть оборудование лизингодателю;
    • Купить оборудование у лизингодателя при наличии соглашения (опциона) на покупку по справедливой рыночной стоимости. Поскольку при заключении договора заранее нельзя достаточно точно определить остаточную рыночную стоимость объекта сделки на момент окончания лизингового контракта, то это положение требует от лизинговых фирм хорошего знания конъюнктуры рынка подержанного оборудования.

    Лизингополучатель при помощи оперативного лизинга стремится избежать рисков, связанных с владением имуществом, например с моральным старением, снижением рентабельности в связи изменением спроса на производимую продукцию, поломкой оборудования, увеличением прямых и косвенных непроизводственных затрат, вызванных ремонтом и простоем оборудования, и т.д.

    Поэтому лизингополучатель предпочитает оперативный лизинг в случаях, когда:

    • предполагаемые доходы от использования арендованного оборудования не окупают его первоначальной цены;
    • оборудование требуется на небольшой срок (сезонные работы или разовое использование);
    • оборудование требует специального технического обслуживания;
    • объектом сделки выступает новое, непроверенное оборудование.

    Перечисленные особенности оперативного лизинга определили его распространение в таких отраслях, как сельское хозяйство, транспорт, горнодобывающая промышленность, строительство, электронная обработка информации.

    ФИНАНСОВЫЙ ЛИЗИНГ – это соглашение, предусматривающее в течение периода своего действия выплату лизинговых платежей, покрывающих полную стоимость амортизации оборудования или большую ее часть, дополнительные издержки и прибыль лизингодателя.

    Финансовый лизинг характеризуется следующими основными чертами:

    • участием третьей стороны (производителя или поставщика объекта сделки);
    • невозможностью расторжения договора в течение так называемого основного срока аренды, т.е. срока, необходимого для возмещения расходов арендодателя. Однако на практике это иногда происходит, что оговаривается в соглашении о лизинге, но в этом случае стоимость операции значительно возрастает;
    • более продолжительным периодом лизингового соглашения (обычно близким сроку службы объекта сделки);
    • объекты сделок при финансовом лизинге, как правило, отличаются высокой стоимостью.

    Так же, как и при оперативном лизинге, после завершения срока контракта лизингополучатель может:

    • купить объект сделки, но по остаточной стоимости;
    • заключить новый договор на меньший срок и по льготной ставке;
    • вернуть объект сделки лизинговой компании.

    О своем выборе лизингополучатель сообщает лизингодателю за 6 месяцев или в другой период до окончания срока договора. Если в договоре предусматривается соглашение (опцион) на покупку предмета сделки, то стороны заранее определяют остаточную стоимость объекта. Обычно она составляет от 1 до 10% первоначальной стоимости, что дает право лизингодателю начислять амортизацию на всю стоимость оборудования.

    Поскольку финансовый лизинг по экономическим признакам схож с долгосрочным банковским кредитованием капитальных вложений, то особое место на рынке финансового лизинга занимают банки, финансовые компании и специализированные лизинговые компании, тесно связанные с банками. В ряде стран банкам разрешено заниматься только финансовым лизингом. Законодательством этих стран установлены требования, которым должны отвечать арендные отношения, для того, чтобы они были отнесены к финансовому лизингу.

    Мы рассмотрели два основных вида лизинга. На практике же существует множество форм лизинговых сделок, однако их нельзя рассматривать как самостоятельные типы лизинговых операций.

    Под формами лизинговых сделок понимаются устоявшиеся модели лизинговых контрактов. Наибольшее распространение в международной практике получили следующие формы лизинговых операций:

    ЛИЗИНГ «СТАНДАРТ» . Под этой формой лизинга поставщик продает объект сделки финансирующему обществу, которое через свои лизинговые компании сдает его в аренду потребителям.

    При ВОЗВРАТНОМ ЛИЗИНГЕ собственник оборудования продает его лизинговой фирме и одновременно берет это оборудование у него в аренду. В результате этой операции продавец становится арендатором. Возвратный лизинг применяется в случаях, когда собственник объекта сделки испытывает острую потребность в денежных средствах и с помощью данной формы лизинга улучшает свое финансовое состояние.

    ЛИЗИНГ «ПОСТАВЩИКУ» . В этом случае продавец оборудования также становится лизингополучателем, как и при возвратном лизинге, но арендованное имущество используется не им, а другими арендаторами, которых он обязан найти и сдать им объект сделки в аренду. Субаренда является обязательным условием в контрактах подобного рода.

    КОМПЕНСАЦИОННЫЙ ЛИЗИНГ . При этой форме лизинга арендные платежи осуществляются поставщиками продукции, изготовленной на оборудовании, являющимся объектом лизинговой сделки.

    ВОЗОБНОВЛЯЕМЫЙ ЛИЗИНГ . В лизинговом соглашении при данной форме предусматривается периодическая замена оборудования по требованию арендатора на более совершенные образцы.

    ЛИЗИНГ С ПРИВЛЕЧЕНИЕМ СРЕДСТВ . Эта форма лизинга предусматривает получение лизингодателем долгосрочного займа у одного или нескольких кредиторов на сумму до 80% сдаваемых в аренду активов. Кредиторами в таких сделках являются крупные коммерческие и инвестиционные банки, располагающие значительными ресурсами, привлеченными на долговременной основе.

    Финансирование лизинговых сделок банками осуществляется в основном двумя способами:

    • заем. Банк кредитует лизингодателя, предоставляя ему кредит на одну лизинговую операцию или, что бывает чаще, на целый пакет лизинговых соглашений. Сумма кредита зависит от репутации и кредитоспособности лизингодателя;
    • приобретение обязательств. Банк покупает у лизингодателя обязательства его клиентов без права на регресс (обратное требование), учитывая при этом репутацию лизингополучателей и эффективность проекта. Этот способ применяется при крупных разовых сделках с участием надежных заемщиков. Банковские учреждения при организации финансирования проекта с участием лизинговой компании выступают также в качестве гарантов. Обеспечением банковской ссуды при получении ее лизингодателем (без права обратного требования к лизингополучателю) являются объекты лизинговой сделки и лизинговые платежи.

    Лизинг с привлечением средств получил также название аренды инвестиционного типа или аренды с участием третьей стороны . Для снижения риска платежа кредиторы лизингодателя включают в лизинговые контракты специальное условие, которое предусматривает абсолютное и безусловное обязательство производить платежи в установленные сроки и в случаях выхода из строя оборудования по вине лизингодателя. Платежи не приостанавливаются, а лизингополучатель предъявляет претензии лизингодателю.

    При сдаче в аренду крупномасштабных объектов (самолеты, суда, буровые платформы, вышки) наиболее часто используется групповой (акционерный) лизинг. При таких сделках в роли лизингодателя выступают несколько компаний.

    КОНТРАКТНЫЙ НАЕМ – это специальная форма лизинга, при которой лизингополучателю предоставляются в аренду комплектные парки машин, сельскохозяйственной, дорожно-строительной техники, тракторов, автотранспортных средств.

    ГЕНЕРАЛЬНЫЙ ЛИЗИНГ – право лизингополучателя дополнять список арендуемого оборудования без заключения новых контрактов. На практике имеет место сочетание различных форм контрактов, что увеличивает их число.

    Быстрый рост лизинговых операций объясняется наличием ряда преимуществ.

    Преимуществами лизингополучателя являются:

    • финансирование сделки по фиксированным ставкам;
    • возможность расширения производства и наладка оборудования без крупных затрат и привлечения заемных средств;
    • затраты на приобретение оборудования равномерно распределяются на весь срок действия договора. Высвобождаются средства на другие цели;
    • защита от устаревания (морального износа) – лизинг способствует быстрой замене старого оборудования на более современное, сокращает риск морального износа;
    • не привлекается заемный капитал; в балансе поддерживается оптимальное соотношение собственного и заемного капитала;
    • арендные платежи увязаны с прибыльностью использования полученной по лизингу техники;
    • техническое обслуживание и ремонт может взять на себя арендодатель;
    • возможность обновлять оборудование без значительных затрат;
    • налоговые льготы и инвестиционные стимулы;
    • приобретение оборудования по окончании договора;
    • при оперативном лизинге риск гибели оборудования лежит на арендодателе;
    • высокая гибкость, лизинг позволяет оперативно реагировать на рыночные изменения;
    • лизинговые платежи не включаются в показатель внешней задолженности страны.

    К преимуществам лизингодателя (банка) при лизинговой сделке относят:

    • расширение сферы приложения банковского капитала;
    • относительно меньший риск, чем предоставление банковских ссуд;
    • налоговые льготы;
    • возможность установления более тесных контактов с производителями оборудования, что создает дополнительные условия для делового сотрудничества.

    Для поставщика преимущества лизинга сводятся к расширению возможностей сбыта и получению денег наличными.

    Рентинг

    Рентинг — краткосрочная аренда имущества без права его последующего приобретения арендатором.

    Здравствуйте! В этой статье поговорим о том, что такое лизинг и как им воспользоваться. В сложной экономической ситуации, когда банки требуют непомерных процентов по кредитам, а аренда как вид сделки не подходит по ряду причин, предприятия или ИП все чаще обращаются в лизинговые компании. Цель – закупить оборудование, транспорт, недвижимость на выгодных условиях. Что такое лизинг для физических лиц и юридических? Какие бывают виды лизинга? В чем преимущества такой сделки? Обо всем этом вы узнаете в данной статье!

    Выгодные предложения по лизингу автомобилей сейчас у Европлана с Господдержкой!

    Что такое лизинг простыми словами

    Лизинг – это та же аренда. (В переводе с английского «lease» – «аренда» ). Но есть ряд существенных отличий.

    Рассмотрим схему на примере:

    У предприятия или предпринимателя не хватает средств на приобретение оборудования. Можно взять кредит с высокими процентами, а можно попросить купить необходимое оборудование лизинговую компанию. Она, в свою очередь, рассматривает предложение, оценивает для себя прибыль. В случае одобрения, лизингодатель сдает в аренду предприятию приобретенное имущество по специальному договору.

    По условиям этого договора лизингополучатель выплачивает компании каждый месяц некую сумму (лизинговые платежи), как за аренду. Через определенный срок можно выкупить оборудование, недвижимость или автомобиль, заплатив остаточную стоимость.

    Как видно из примера в процессе лизинга участвуют три стороны:

    • Получатель имущества – лицо (физическое или юридическое), которому на некоторое время в пользование сдается предмет лизинга, с возможностью его полного выкупа;
    • Лизинговая компания – сторона, приобретающая оборудование: недвижимость, транспорт, оборудование или целое предприятие.
    • Продавец – сторона, которая продает, вышеперечисленное ценное имущество.

    Иногда достаточно и двух сторон, если владелец имущества выступает в роли лизингодателя. Во многих случаях понадобится еще одна сторона – страховая компания.

    Цель лизинга для предприятия – расширить производство, модернизировать технологии, что приведет к увеличению прибыли.

    Лизингодатель же получает выгоду с разницы между рыночной ценой на имущество и ее стоимостью после операции по лизингу. Продавец оборудования, недвижимости, автотранспорта получает возможность быстро продать дорогостоящее оборудование, недвижимость, транспорт и прочее.

    По закону РФ в лизинг можно сдавать (транслировать) имущество:

    • Автомобильный транспорт;
    • Недвижимость;
    • Оборудование;
    • Предприятия.

    Под запретом некоторые объекты, к которым по законодательству применимы особые условия использования, например, предметы военного назначения. Нельзя получить в лизинг и такое имущество :

    • Без индивидуального или заводского номера (например, когда у транспорта отсутствует VIN);
    • Выведенное из оборота;
    • Природные ресурсы и земельные участки.

    Лизинговые компании устанавливают и свои ограничения. Они зависят от политики лизингодателя и от самих предметов. Есть и общие для всех параметры для объектов, которые не предоставляют в лизинг:

    • Имеющие низкую ликвидность;
    • Ненадежный производитель;
    • Бывший в употреблении предмет сроком больше 5-7 лет.

    Основное правило – все предметы лизинга приобретаются, чтобы задействовать их в процессе любого коммерческого дела.

    Виды лизинга

    В соответствии со сроками и экономической сущностью договоров, существует три основных вида лизинга:

    • Возвратный;
    • Операционный;
    • Финансовый.

    Также существуют лизинги недвижимости, оборудования, автотранспорта и прочие.

    По степени риска, сделки лизинга подразделяются на три вида:

    1. Гарантированный – риски распределяются между несколькими сторонами – гарантами сделки;
    2. Необеспеченный – лизингополучатель не предоставляет никаких гарантий по выполнению своих обязательств;
    3. Частично обеспеченный – имеющий договор страхования.

    Описание основных видов лизинга

    Возвратный лизинг

    Это особенный вид сделки. В этом случае лизингополучатель и продавец имущества – это одно лицо. Предприятие заключает договор с лизинговой компанией о передаче своего имущества в собственность за определенную сумму и тут же выступает в роли лизингополучателя. При этом производственный процесс не останавливается – оборудование не изымается. Предприятие получило крупную сумму, которую может сразу пустить на увеличение прибыли или на другие нужды. При этом выплачивает небольшие платежи каждый месяц. Выглядит такая сделка, как кредит под залог имущества, только нет процентов в банк.

    Возвратный лизинг выгоден предприятиям, которым нужны дополнительные средства для развития . Ведь есть возможность получить деньги от лизинговой компании и при этом не будет потеряно оборудование, а процесс производства будет продолжен.

    Но есть существенный минус. К сделкам по возвратному лизингу приковано особое внимание налоговых служб. Они могут посчитать такие договоры одним из способов ухода от налогов. Но если сделка будет проведена по всем финансовым и юридическим правилам, и договор будет оправдан экономической целесообразностью, то у фискальных органов не будет основания для штрафа.

    Налоговая служба сравнивает условия лизинга и возможный кредит. Если окажется, что выгоднее для предпринимателя кредит, то ФНС подозревает уклонение от налога.

    Вот, условия сделок, которые привлекают внимание фискальных органов:

    • Соглашение о возвратном лизинге подписано двумя зависящими друг от друга сторонами. По закону такое возможно, но на практике ФНС не выплачивают возмещения по НДС именно по этой причине;
    • Стороны сделки при расчете использовали векселя, чеки и прочие безналичные способы;
    • Одна из сторон договора ранее уже была замечена в недобросовестной уплате налога.

    Операционный лизинг

    Это сделка, при которой срок использования имущества намного больше, чем составленный срок договора. Ставка больше, чем в случае с финансовым лизингом. По сути можно провести параллель с обыкновенной арендой.

    За предмет договора лизинговая компания несет полную ответственность. Иными словами, ремонтом, техническим обслуживанием и страховкой. Получатель предмета лизинга при этом не несет никакой ответственности. Все риски, связанные с гибелью или утратой предмета лизинга ложатся на плечи компании.

    Получатель предмета лизинга может расторгнуть договор с компанией, если был представлен не пригодный для использования предмет.

    По окончании срока действия договора оперативного лизинга, лизингополучатель может:

    • Поменять объект на другой;
    • Оставить имущество лизингодателю;
    • Заключить другой договор;
    • Выкупить имущество и стать его собственником.

    Операционный лизинг положительно влияет на динамику производственного процесса. Ведь обновляется оборудование.

    Понятие финансового лизинга

    Финансовый лизингспособ привлечения денежных средств на определенные цели. Сроки использования предмета лизинга равны срокам договора. К конечной дате соглашения стоимость имущества приближено к нулю. Чаще лизингополучатель желает получить такое имущество в собственность, тем более к концу лизинга оно практически ничего не стоит.

    Основные признаки и условия финансового лизинга:

    • Лизингодатель закупает имущество специально для передачи его в лизинг, а не для собственного использования;
    • Покупатель выбирает имущество и продавца;
    • Продавец осведомлен о наличии лизингового договора, но при этом предмет договора поставляется покупателю, а он принимает его в эксплуатацию;
    • Лизингополучатель направляет все претензии по качеству оборудования, техники, транспорта в адрес продавца, минуя лизингодателя;
    • В случае порчи предмета лизинга, он переходит покупателю после подписания акта приемки-сдачи в эксплуатацию.

    Этапы заключения лизинговой сделки

    Несмотря на то, что процесс получения объекта в лизинг считается простой сделкой, нужно внимательно отнестись ко всем этапам ее проведения.
    Основные шаги на пути к успешной сделке по лизингу:

    1. Выбор лизинговой компании . Лучше отдать предпочтения крупным организациям, которые являются дочерними у известных финансовых учреждений. Советуем воспользоваться Европланом по выгодным условиям лизинга .

    2. Изучение всех предлагаемых условий договора . До подписания договора необходимо выяснить: первоначальную и ежемесячную сумму платежа, график платежей, условия при которых сделка расторгается, а также характеристики передаваемого имущества.

    3. Составление договора . Перед этим лизинговая компания может потребовать такие документы от клиента:

    • заявление о намерении взять в лизинг определенный объект;
    • выписку из банка об оборотах предприятия за последнее время;
    • отчетность по финансам за последние 4 месяца;
    • копии документов руководителя бизнеса;
    • договор с поставщиком;
    • документы, подтверждающие страховку объекта лизинга.

    Лизингодатель может потребовать и другие документы и бумаги – это зависит от вида сделки и самой компании.

    4. Затем следует внесение первого взноса . После этой операции предприятие получает объект договора в пользование.

    — один из выгодных способов, позволяющий предприятию без больших затрат увеличить производство, построить новые цехи, обновить технологии за счет покупки технических новинок.

    Можно приобрести все необходимое для оперативной работы офиса, компьютерную технику. В сельском хозяйстве купить новые аппараты для обработки урожая, сбора молока, разделки мяса. В ресторанном бизнесе закупить необходимое оборудование для торговли. Выгоден такой лизинг и для деревообрабатывающей, газовой, нефтеперерабатывающей отраслей.

    Основные достоинства использования лизинга оборудования :

    • Дает предприятию или ИП развиваться, даже если у них есть часть денег на покупку нового оборудования;
    • Платежи равномерно распределены по месяцам согласно персональному графику, нет необходимости платить всю стоимость сразу;
    • Предметы лизинга получаются в пользование сразу, и они могут после подписания договора участвовать в производственном процессе;
    • Ежемесячные платежи перекрываются прибылью, которая пойдет от использования нового оборудования, цехов;
    • Платежи относятся к себестоимости, что приводит к понижению базы налога на прибыль;
    • Экономия, за счет снижения выплат налога на имущества. Это происходит из-за ускоренной амортизации. После срока договора получается, что предмет лизинга почти ничего не стоит.

    Лизинг автомобилей

    Купить авто в лизинг может как юридическое, так и физическое лицо. Это сравнительно новый вид сделки для населения России, но за последние годы усиленно прогрессирующий в своем распространении.

    Разберемся подробнее с вопросом, что такое лизинг для физических лиц. Фактически любой гражданин РФ может приобрести автомобиль, как бы в аренду. Одно отличие – можно в конце договора стать владельцем транспорта.

    Автомобилист получает возможность использовать автотранспорт после оформления сделки и внесения первого взноса. Такие процедуры могут оформлять не только специальные лизинговые компании, но и банки и автосалоны.

    Как происходит процедура оформления лизинга на автомобиль?

    1. Клиент предоставляет удостоверения личности и водителя, заполняет необходимые документы;
    2. Заключается договор между сторонами: будущим автовладельцем и лизингодателем. Документ дает право на пользование транспортом с последующим его выкупом. Заключается также договор купли-продажи между продавцом (поставщиком транспорта) и компанией (банком), взявшей на себя обязанности лизингодателя;
    3. Получатель автомобиля в аренду платит первый 20-30% взнос от общей стоимости по договору;
    4. Обязательно оформляется страхование предмета лизинга (автомобиля) по двум пакетам: ОСАГО и КАСКО;
    5. Лизинговая компания берет на себя расходы и хлопоты по регистрации автомобиля в ГИБДД и проведению ТО;
    6. После всех вышеуказанных пунктов транспорт переходит в пользование лизингополучателю, но не во владение. Владельцем является лизинговая компания, в роли которой может выступать автодилер, банк и другая финансовая организация ;
    7. Пользователь автомобилем выплачивает ежемесячные суммы, а по истечении срока договора транспорт может перейти во владение. Можно и произвести обмен на новое авто.

    Плюсы автомобильного лизинга

    1. Можно приобрести не только легковой автомобиль, но и грузовой, спецтехнику;
    2. Не имеет значения б/у машины или новые авто были приобретены в лизинг в салоне или у частного лица;
    3. Минимальный пакет документов для совершения сделки лизинга;
    4. Уровень требований к клиенту ниже, чем при оформлении кредита;
    5. Срок аренды до 5 лет, по истечении этого срока клиент может стать владельцем, для этого надо внести остаточную сумму;
    6. Можно досрочно вернуть предмет лизинга – авто;
    7. Можно сразу пользоваться автомобилем после сделки.

    Минусы автомобильного лизинга

    1. Проценты для договоров по автолизингу больше, чем по кредиту, особенно это касается транспорта средней ценовой категории;
    2. При нарушении лизингового графика платежей автомобиль изымается;
    3. Автомобиль не является собственностью и его нельзя сдать в аренду, использовать в качестве залога без согласия официального владельца – лизинговой компании;
    4. Для периодического осмотра нужно предоставлять автомобиль лизинговой компании.

    Прежде чем принять решение о способе приобретения автомобиля, необходимо внимательно изучить все факторы, взвесить все плюсы и минусы, разузнать все выгодные предложения банков.

    Лизинг недвижимости – это что-то среднее между арендой и ипотекой. Суть процесса такая же, как и при другом виде лизинга. Компания покупает недвижимость, которую выбрал клиент. Затем, лизинговая организация сдает ему в аренду эту жилплощадь. Клиент же обязан выплачивать ежемесячные суммы за пользование лизингом.

    Лизинг недвижимости для физических лиц

    Квартира в лизинг для обычного населения пока еще не получила широкого распространения. Может, дело в том, что люди хотят сразу видеть недвижимость в своем владении, а не через 15-20 лет. Психологически гораздо спокойнее, когда квартира переходит в собственность сразу, как, например, при ипотеке.

    При оформлении недвижимости в кредит, покупатель получает возможность пользоваться и владеть квадратными метрами, право распоряжаться придет после последнего платежа. При лизинге же у человека есть только одно право – пользоваться жилплощадью, Все остальные права вступят в силу после окончания срока по договору и выплаты остаточной стоимости.

    Приобретение дома или квартиры в лизинг имеет и ряд других недостатко в:

    • Чаще всего, ипотечный договор дешевле лизингового соглашения;
    • Оформляются две сделки: одна из них по купле-продаже между лизинговой компанией и продавцом, вторая между гражданином и лизинговой компанией. В результате, расходуется больше средств на оформление. Эти расходы чаще всего ложатся на человека, желающего приобрести квартиру.

    В чем же выгода в лизинге недвижимости физических лиц?

    Все дело в надежности сделки для сторон договора. При ипотеке для банка есть риск невыполнения клиентом всех обязательств. Тогда придется принимать дополнительные меры, которые несут за собой расходы для финансового учреждения. Тогда как лизинговая компания и так является собственником жилой площади и ничего не теряет в случае неплатежеспособности клиента. Поэтому она более лояльно относится к просрочкам по платежам и рассматривает все варианты по выплатам, которые предлагает ей физическое лицо.

    Лизинговым компаниям нет никакого дела до кредитной истории ее клиента. Поэтому такой вид приобретения квартиры подходит гражданам, которым было отказано в банковском кредите.

    Привлекательно приобретение жилья в лизинг и тем людям, которые не хотят освещать свое имущество в собственности и платить налоги на него. Например, такой вариант можно рассматривать в случае, если супружеская пара состоит в нестабильных отношениях и одна из сторон боится потерять часть имущества при разделе.

    Среди лизинговых компаний, занимающихся недвижимостью, много мошенников, поэтому простому гражданину следует тщательно подойти к выбору организации. Лучше всего обратить внимание на лизинговые компании, которые являются дочерними крупного банка.

    Лизинг недвижимости для юридических лиц

    Другое дело обстоит с лизингом коммерческой недвижимости для лиц, осуществляющих предпринимательскую, финансовую деятельность. Такой вид сделок существует уже давно и пользуется спросом. Это связано в первую очередь с выгодными схемами налогообложения.

    Не ставить на баланс недвижимость всегда выгодно любому предприятию, в частности по таким причинам:

    • Можно рассчитывать на возврат налога на добавленную стоимость;
    • Платежи по лизингу бухгалтерия относит в расходы, тем самым не занижается прибыль и соответствующий налог уменьшается;
    • Налог на имущество можно и вовсе не платить – недвижимость не числится на балансе предприятия и не принадлежит ему.

    Именно поэтому приобретение квадратных метров с помощью лизинга, гораздо привлекательнее для предприятия, чем договор о коммерческой ипотеке.

    Лизинг или кредит – что выгодней

    Для наглядности представим сравнительную таблицу с одинаковыми сравнительными характеристиками по кредиту и лизингу.

    Сравнение кредита и лизинга

    Характеристики для сравнения Лизинг Кредит

    Кто может пользоваться

    юридическое лицо, физическое лицо, занимающейся коммерческой деятельностью (ИП) любое физическое или юридическое лицо
    Кто является собственником на протяжении действия договора собственником является лизингодатель, в любой момент он может изъять имущество после сделки собственником приобретаемого имущества сразу является предприятие или ИП
    Платежи — ежемесячные выплаты:

    — оплата маржи лизинговой компании;

    — страховые взносы;

    — налог на лизинговое имущество;

    — аванс составляет 20-30% от стоимости

    — платежи по кредиту (проценты за пользование кредитом, страховка);

    — возможна плата за ведение ссудного счета, оценку имущества;

    — первоначальный платеж может отсутствовать

    Прошлые истории приобретения имущества необязательно иметь какую-либо (положительную, отрицательную) историю взятия имущества в лизинг наличие положительной истории по кредитам
    Амортизация возможность применения ускоренной амортизации (кроме автомобилей стоимостью выше 300 тысяч рублей и микроавтобусов – дороже 400 тысяч рублей – для них применяется коэффициент, снижающий амортизацию) обычная схема начисления амортизации
    Налоги
    НДС НДС находится в составе лизинговых платежей деньги, полученные в кредит НДС, не облагаются. Налог, который предъявляет поставщик, лизингополучатель может принять к вычету, после того как приобретет имущество
    Налог на имущество имущество находится на балансе лизинговой компании, поэтому не может облагаться налогом на имущество.

    если имущество находится на балансе предприятия, то налог на имущество сокращается за счет быстрой амортизации, предусмотренной для лизинга

    имущество сразу является собственностью предприятия, а значит, облагается налогом

    Преимущество лизинга перед кредитом не всегда очевидно. Каждый конкретный случай надо рассматривать отдельно со всех сторон. Без юридической и финансовой помощи не обойтись.

    На конкретном примере разберем лизинг автомобиля известной марки. В условиях предлагаются платежи на 30% меньше, чем за кредит. Но есть еще один пункт – чтобы получить такое выгодное предложение после срока договора автомобиль надо вернуть продавцу. Если же его выкупать полностью, то переплата будет выше, чем по предполагаемому кредиту.

    Налоги и амортизация

    При определении базы по налогу на прибыль, предприятие (лизингополучатель) относит платежи по лизингу к расходам. Это подробно расписано в 264 статье НК в пункте 1 подпункта 10.

    Можно по условиям договора относить имущество на баланс предприятия, тогда из суммы на расходы платежей по лизингу вычитается сумма амортизации.

    Когда имущества нет на балансе предприятия, то тогда оно учитывается у лизингодателя. В этом случае из суммы всех расходов по платежам за лизинг вычитается стоимость предмета договора. В базе по налогу на прибыль по закону не учитывают расходы на приобретение имущества подлежащего амортизации. Это и есть выкупная стоимость предмета лизинга, и списывается она постепенно с помощью начисления амортизации.

    Бывают случаи, когда в договоре не прописана четко сумма выкупной стоимости. Специалисты министерства финансов в этом случае предлагают в первоначальную стоимость включать все суммы платежей по лизингу. После того, как права собственности перейдут предприятию, начислять платежи, как расходы через амортизацию.

    Предприятие или ИП может оспорить эту позицию, ведь в законе и НК нет никаких упоминаний о выкупной цене. Статья 264 НК так и гласит, что все платежи по лизингу относятся к прочим расходам. Исключение – начисленная предприятием амортизация.

    Предусмотрен также особый порядок вычисления стоимости амортизируемого имущества при лизинговых операциях. Это указано в статье НК 257. Первоначальная стоимость имущества включает в себя расходы на доставку, сооружение, приобретение, доведение до состояния пригодного для использования. Это значит, что для сторон лизингового договора первоначальная стоимость предмета лизинга отличаться не будет.

    Получается, что если лизингодатель полностью погасит стоимость имущества за счет амортизации, то к концу договора он передает предприятию предмет договора с нулевой остаточной стоимостью.

    Если же имущество самортизируется не полностью, то оно переходит другой стороне договора по стоимости, которая останется после начислений амортизаций. Эта часть будет списываться в расходы у предприятия посредством амортизации. Поэтому если лизингополучатель накапливает выкупную стоимость, то списать он ее не сможет, так как амортизация на нее не начисляется.

    Получается, что выгоднее не делить лизинговый платеж, а полностью отнести его на прочие расходы.

    Амортизация

    Коэффициенты ускоренной амортизации действуют на имущество, приобретенное в лизинг. В политике по налоговому учету предприятия при этом должен быть указан метод расчета амортизации.

    Лизинговые платежи содержат в себе НДС, поэтому в дальнейшем предприятие может зачесть его из бюджета согласно статьям 171-172НК.

    При покупке в кредит стоимость НДС будет меньше, чем при лизинговой сделке. Это происходит, потому что при лизинге в базу для расчета НДС входят, не только стоимость имущества, но и цена за услуги лизингодателя.

    Аренда и лизинг – сходства и различия

    Лизинг похож на аренду только с внешней стороны. Часто лизинг называют финансовой арендой. По сути, в обоих случаях главными субъектами сделки являются два клиента. Одному нужен определенный дорогой предмет, а всей суммы чтобы его купить нет. Другой клиент имеет средства на приобретение этого предмета, и может сдать его в аренду с наценкой для получения прибыли.

    Тем не менее это только внешняя сторона. На самом деле эти две операции имеют много различий.

    Главное различие это возможность при лизинге учитывать оборудование, как на балансе лизинговой компании, так и на балансе предприятия. При аренде предмет показывается на забалансовых счетах получателя объекта.

    Различия и сходства между лизингом и арендой

    Характеристики для сравнения Лизинг Аренда
    Сроки как правило, долгосрочная сделка. Срок равен полезному использованию предмета лизинга предоставление предмета аренды на короткий срок, который не связан со сроком его полезного использования
    Возможность пользоваться земельными участками не предусмотрено возможно
    Выкуп предмета по окончанию договора можно нельзя
    Вид права на собственность пользование
    Правовое регулирование

    Глава 34 ГК – «Аренда»;

    Статья 2 ФЗ

    Глава 34 ГК
    Ответственность за риск случайной поломки, гибели или порчи предмета сделки прямая ответственность на лизингополучателе арендатор не несет ответственности
    Предоставление документов, подтверждающих платежеспособность проводится комплексная оценка предприятия на предмет платежеспособности не требуются, нужны только реквизиты счета
    Кто выбирает имущество лизингополучатель (предприятие) арендодатель
    Предмет сделки и его качество подразумевается новое оборудование объектом может стать несколько раз бывшее в аренде имущество, не исключены дефекты и неисправности

    Графики лизинговых платежей

    Регулярные платежи по имуществу, взятому в лизинг, могут быть регрессивными, сезонными, аннуитетными.

    Регрессивные взносы подразумевают уменьшение ежемесячной оплаты с каждым последующим платежом. Одинаковую сумму (фиксированную) подразумевают под аннуитетными платежами. Как видно из названия сезонные платежи зависят от времени года. Многие предприятия получают прибыль в определенный сезон, поэтому лизинговая компания может рассмотреть для них специальные условия выплат.

    Что такое сублизинг

    Часто возникают такие случаи: лизингополучателю больше не нужно полученное имущество или он его не может использовать. И тогда возникают мысли, а нельзя ли сдать предмет лизинга в аренду? Это и будет считаться сублизингом.

    Такой вид сделки узаконен и при этом оформляется соответствующий договор сублизинга. Его участниками становятся новый приобретатель имущества – субарендатор, прежний лизингополучатель, которому больше не нужен предмет договора.

    Лизингодатель – организация, которая владеет имуществом, пишет письменное согласие или запрет на совершение сделки.

    Заключение

    Теперь вы знаете, что такое лизинг, виды лизинга и как оформить в лизинг автомобиль, оборудование и т.д. Если у вас есть вопросы, задавайте в комментариях ниже. А также читайте другие статьи на нашем сайте!

    Рынок лизинговых услуг характеризуется многообразием форм лизинга, моделей лизинговых контрактов и юридических норм, регулирующих лизинговые операции.

    При выделении видов лизинга исходят, прежде всего, из признаков их классификации (рисунок 3), которые характеризуют: срок использования и степень окупаемости лизингового имущества; отношение к арендуемому имуществу; тип финансирования лизинговой операции; тип лизингового имущества; состав участников лизинговой сделки; тип передаваемого в лизинг имущества; сектор рынка, где проводятся лизинговые операции; отношение к налоговым, таможенным и амортизационным льготам и преференциям; порядок лизинговых платежей .

    По сроку действия договора и степени окупаемости имущества различают:

    Финансовый (капитальный, прямой лизинг) - лизинг с полной амортизацией;

    Оперативный (сервисный лизинг) - лизинг с неполной амортизацией.

    При финансовом лизинге лизингодатель обязуется приобрести в собственность указанное лизингополучателем имущество у продавца, определенного лизингополучателем, и передать лизингополучателю данное имущество в качестве предмета лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и пользование.

    При этом Законом о лизинге определено, что срок, на который предмет лизинга передается лизингополучателю, соизмерим по продолжительности со сроком полной амортизации предмета лизинга или превышает его. Поэтому размер платы за временное пользование имуществом (лизинговые платежи) в течение срока действия договора лизинга, как правило, включает полную (или близкую к ней) стоимость основных фондов на момент заключения сделки. По истечении срока действия договора лизинга или до его истечения при условии выплаты лизингополучателем полной суммы, предусмотренной договором лизинга, если иное не предусмотрено договором лизинга, предмет лизинга переходит в собственность лизингополучателя.

    Рис.3

    Данный вид лизинга исключает досрочное расторжение контракта в течение основного срока аренды, необходимого для возмещения расходов лизингодателя (затраты на приобретение, выплата процентов, страховые издержки и т.д).

    При оперативном лизинге лизинговое имущество закупается лизингодателем на свой страх и риск и передается им лизингополучателю в качестве предмета лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и пользование. По истечении предусмотренного договором срока и при условии выплаты лизингополучателем предусмотренной договором суммы лизинговых платежей предмет лизинга возвращается лизингодателю, при этом лизингополучатель не имеет права требовать перехода права собственности на предмет лизинга. То есть в рамках договора оперативного лизинга лизинговое имущество не может быть передано в собственность лизингополучателя. Это возможно лишь на основании последующего договора купли-продажи. При оперативном лизинге предмет лизинга может быть передан в лизинг неоднократно в течение полного срока амортизации предмета лизинга.

    При оперативном лизинге договор об аренде может быть расторгнут в любой момент в рамках срока его действия. Риск и издержки по недобросовестному использованию взятых в аренду строительных машин, оборудования и т.д. лежат на лизингодателе, который осуществляет техническое обслуживание и ремонт сдаваемого по лизингу имущества. При оперативном лизинге с лизингополучателя взимается более высокая процентная ставка, чем при финансовом лизинге, так как в этом случае лизингодатель не имеет полной окупаемости стоимости сдаваемого имущества за время действия контракта и не застрахован от коммерческих рисков .

    По типу финансирования лизинг делится на:

    Срочный, когда имеет место одноразовая аренда имущества.

    Возобновляемый (револьверный) лизинг с последовательной заменой имущества. Применяется, когда лизингополучателю по технологии производства работ последовательно требуется различное оборудование. В этом случае в соответствии с условиями лизингового договора он приобретает право по истечении определенного срока обменять имущество, взятое в лизинг на другое. Лизингополучатель принимает на себя все расходы по замене оборудования.

    Генеральный лизинг (разновидность возобновляемого лизинга) позволяет лизингополучателю дополнить список арендуемого оборудования без заключения новых контрактов. Это очень важно для предприятий с непрерывным производственным циклом и при жесткой контрактной кооперации с партнерами. Генеральный лизинг используется тогда, когда требуется срочная поставка или замена уже полученного по лизингу оборудования, а времени, необходимого на проработку и заключение нового контракта нет .

    В зависимости от состава участников (субъектов) сделки различают следующие виды лизинга:

    Прямой лизинг, при котором собственник имущества (поставщик) самостоятельно сдает объект в лизинг (двухсторонняя сделка). По сути, эту сделку нельзя назвать классической лизинговой сделкой, так как в ней не участвует лизинговая компания.

    Косвенный лизинг, когда передача имущества в лизинг происходит через посредника. Такого рода сделка схожа с классической лизинговой операцией, так как в ней участвуют поставщик, лизингодатель и лизингополучатель, причем каждый из них выступает самостоятельно.

    Раздельный лизинг- лизинг с участием множества сторон (leveraged leasing) или лизинг с частичным финансированием лизингодателя. Этот вид лизинга распространен как форма финансирования сложных, крупномасштабных объектов, таких, как авиатехника, морские и речные суда, железнодорожный и подвижной состав, буровые платформы и т.п. Раздельный лизинг считается наиболее сложным, так как ему присуще многоканальное финансирование. В этом случае лизингодатель получает долгосрочный заем у одного или нескольких кредитных учреждений на сумму до 80% стоимости имущества, предоставляемого во временное пользование. Особенностью такого кредита является то, что лизингодатель передает часть своих прав по лизинговому договору кредиторам и не несет перед ними ответственности за полный и своевременный возврат ссуды, погашаемой при этом из сумм лизинговых платежей, вносимых лизингополучателем непосредственно заимодавцам.

    Возвратный лизинг, который можно рассматривать как вариант прямого лизинга. Его особенностью является то, что продавец (поставщик) предмета лизинга одновременно выступает и как лизингополучатель. Смысл таких отношений состоит в том, что предприятие, нуждающееся в оборотных средствах и не имеющее возможности их получить иначе, как продав часть своего имущества, продает его лизинговой компании, одновременно заключая с ней договор лизинга на это же имущество и соответственно продолжая им пользоваться.

    Важным преимуществом возвратного лизинга является использование уже находящегося в эксплуатации оборудования в качестве источника финансирования строящихся новых объектов с вытекающей из этого возможностью использовать налоговые льготы, предоставляемые для участников лизинговых операций. Возвратный лизинг дает возможность рефинансировать капитальные вложения с меньшими затратами, чем при привлечении банковских ссуд, особенно если платежеспособность предприятия ставится кредитующими организациями под сомнение ввиду неблагоприятного соотношения между уставным капиталом и заемными фондами.

    По типу имущества различают:

    Лизинг движимого имущества (оборудование, техника, автомобили, суда, самолеты, и т.п.), в том числе нового и бывшего в употреблении;

    Лизинг недвижимости (здания, сооружения).

    В зависимости от сектора рынка, где проводятся лизинговые операции, различают:

    внутренний лизинг, при котором все участники лизинговой сделки (лизингодатель, лизингополучатель и продавец (поставщик)) являются представителями одной страны;

    международный лизинг, при котором хотя бы одна из сторон принадлежит к разным странам. К этому же виду лизинга относят и сделки, проводимые лизингодателем и лизингополучателем одной страны, если хотя бы одна из сторон ведет свою деятельность и имеет капитал совместно с зарубежной фирмой.

    Внешний лизинг, в свою очередь, подразделяется на импортный, когда зарубежной стороной является лизингодатель, и экспортный, когда зарубежной стороной является лизингополучатель.

    По отношению к налоговым, амортизационным льготам различают лизинг:

    С использованием льгот по налогообложению имущества, прибыли, НДС, различных сборов, ускоренной амортизации и т.п.

    Без использования льгот.

    При практическом осуществлении лизинговых операций в зависимости от намерений сторон в лизинговом договоре могут в той или иной степени присутствовать черты перечисленных видов и разновидностей лизинга.

    Договор лизинга:

    В соответствии с п. 3 ст. 15 Закона о лизинге в рамках договора лизинга возможно заключение сопутствующих договоров:

    Договор купли-продажи

    Кредитный договор

    Договор страхования

    Договор залога

    Договор поручительства

    Договор гарантии

    Договор поставки продукции, изготовленной на лизинговом оборудовании

    Дополнительные условия.

    Договор лизинга содержит:

    Точное описание предмета лизинга;

    Объем передаваемых прав собственности;

    Наименование места и указание порядка передачи предмета лизинга;

    Указание срока действия договора лизинга;

    Порядок балансового учета предмета лизинга;

    Перечень дополнительных услуг, предоставленных лизингодателем на основании договора комплексного лизинга;

    Указание общей суммы договора лизинга и размера вознаграждения лизингодателя;

    Порядок, расчетов (график платежей);

    Определение обязанности лизингодателя или лизингополучателя застраховать предмет лизинга от связанных с договором лизинга рисков, если иное не предусмотрено договором;

    Описание обстоятельств, которые стороны считают бесспорным и очевидным нарушением обязательств и которые ведут к прекращению действия договора лизинга и имущественному расчету;

    Описание процедуры изъятия (возврата) предмета лизинга;

    Информацию о том, кем осуществляется выбор продавца и приобретаемого имущества (предмета лизинга). В случае выполнения этой обязанности лизингополучателем лизингодатель не несет за выбор никакой ответственности.

    Договор лизинга может предусматривать:

    Отсрочку лизинговых платежей на срок не более чем шесть месяцев (180 дней) с момента начала использования предмета лизинга;

    Право лизингополучателя продлить срок лизинга с сохранением или изменением условий договора лизинга.

    Условия прекращения действия договора

    В договоре финансового лизинга и сублизинга в обязательном порядке должны быть оговорены обстоятельства, которые стороны считают бесспорным и очевидным нарушением обязательств, приводящим к прекращению действия договоров финансового лизинга и сублизинга и имущественному расчету, а также процедура изъятия (возврата) предмета лизинга.

    Важной частью договоров финансового лизинга и сублизинга является порядок расчетов и гарантии уплаты лизинговых платежей.

    1. Договор прекращает свое действие без дополнительного согласования сторонами и обращения в суд в следующих случаях:

    При систематическом нарушении лизингополучателем условий Договора, в т. ч. неуплаты лизинговых платежей в течение двух сроков подряд;

    Договор закупки расторгнут предприятием-изготовителем;

    Когда имущество используется не по назначению или эксплуатируется с нарушением технических условий;

    В случае приостановления или прекращения деятельности лизингополучателя либо угрозы прекращения, если в отношении лизингополучателя возбужден судебный иск или на его имущество в обеспечение покрытия долга наложен арест (независимо от того, относится это к объекту лизинга или нет),или есть судебное решение о его реорганизации или ликвидации.

    При расторжении Договора лизингодатель имеет право изъять имущество у лизингополучателя с последующей передачей оборудования другому получателю.

    В вышеуказанных случаях, лизингодатель может без предварительного уведомления лизингополучателя осуществить любую или все ниже перечисленные меры:

    Незамедлительно потребовать от лизингополучателя оплатить часть или полную сумму платежей, предусмотренных настоящим Договором и в дополнение к этому потребовать от него компенсацию за все нанесенные расходы;

    Письменным уведомлением обязать лизингополучателя в течение оговоренного срока со дня получения соответствующего требования от лизингодателя вывезти объект лизинга по адресу им указанному и сдать имущество по акту уполномоченному лизингодателем лицу. Все риски и расходы по такому демонтажу, упаковке и перевозке возлагаются на лизингополучателя. В случае, если, невзирая на вышеуказанные условия, он не обеспечит вывоз имущества. Лизингодатель имеет право произвести демонтаж и перевозку за его счет, возложив на лизингополучателя, а также ответственность за риски, связанные с демонтажем и перевозкой.

    Досрочное прекращение действия Договора со стороны лизингополучателя возможно при перечисления на счет лизингодателя всей суммы лизинговых платежей, но не менее одного года с момента получения имущества. При выплате лизингополучателем суммы закрытия сделки имущество переходит в его собственность, что оформляется соответствующим актом.

    Типовая схема лизинговой операции следующая: банк дает лизинговой компании ссуду на приобретение определенного производственного имущества; лизинговая компания по просьбе клиента приобретает определенное производственное имущество; поставщик или продавец, получив деньги, передают имущество в распоряжение лизингополучателя; согласно лизинговому соглашению лизингополучатель периодически вносит на счет лизинговой фирмы лизинговые платежи; лизинговая фирма погашает ссуду коммерческого банка. Эта схема представлена на рисунке 1.1

    Рисунок 1.1 - Типовая схема осуществления лизинговой операции:

    1 - подписание лизингового контракта; 2 - приобретение товара; 3 - поставка товара; 4 - приемка товара; 5 - кредитование банком операции приобретения лизинговой компанией товара; 6 - оплата товара (поставки); 7 - выплата арендных (лизинговых) платежей; 8 - возвращение кредита .

    При проведении лизинговых операций применяют классификацию лизинга по различным признакам.

    Существует несколько разновидностей лизинга по следующим признакам:

    ) состав участников - прямой, косвенный, трехсторонний (классический), многосторонний;

    ) тип имущества - лизинг машинно-технической продукции, лизинг недвижимости;

    ) степень окупаемости - с полной окупаемостью (финансовый), с неполной окупаемостью (оперативный);

    ) условия амортизации - с полной амортизацией, с неполной амортизацией;

    ) объем обслуживания - чистый, с полным набором услуг, с неполным набором услуг;

    ) сектор рынка - внутренний, внешний (экспортный, импортный);

    ) отношение к налоговым и амортизационным льготам - действительный, фиктивный, смешанный;

    ) форма лизингового платежа - денежный, компенсационный.

    Виды лизинга представлены на рисунке 1.2.

    Рисунок 1.2 - Виды лизинга

    К оперативному лизингу

    Оперативный лизинг предусматривает, что: арендодатель не покрывает все свои расходы от одного лизингополучателя; риск от порчи имущества ложится на арендодателя; по окончании срока действия договора имущество возвращается лизингодателю.

    Особенности оперативного лизинга представлены в таблице 1.2.

    Таблица 1.2 - Особенности оперативного лизинга

    Финансовый лизинг

    подразделяется на следующие виды:

    а) лизинг с обслуживанием - представляет собой сочетание финансового лизинга и договора подряда. Он предусматривает оказание ряда услуг, которые связаны с содержанием и обслуживанием сданного в лизинг оборудования;

    б) леверидж-лизинг - эта сделка предусматривает, что большая доля по стоимости сдаваемого в аренду оборудования берется внаем у третьей стороны. В первой половине срока аренды осуществляются амортизационные отчисления по арендуемому оборудованию и уплата процентов за предоставленные финансовые ресурсы;

    в) лизинг "в пакете" - при данной сделке здания, сооружения предоставляются лизингополучателю в кредит, а оборудование предоставляется в лизинг.

    Типовая схема финансового лизинга представлена на рисунке 1.3.

    Рисунок 1.3 - Схема финансового лизинга

    Прямой лизинг

    предполагает приобретение арендодателем у предприятия-изготовителя оборудования в интересах лизингополучателя.

    Схема прямого лизинга представлена на рисунке 1.4.

    Рисунок 1.4 - Схема прямого лизинга

    Возвратный лизинг -

    заключается в предоставлении предприятием-изготовителем части его собственного оборудования лизинговой компании с одновременным подписанием договора о лизинге.

    Возвратный лизинг представляет интерес для тех предприятий, которые не имеют достаточно оборотных средств, поскольку лизингодатель как бы дает ссуду под залог имущества. Типовая схема возвратного лизинга представлена на рисунке 1.5.

    Рисунок 1.5 - Схема возвратного лизинга

    Опосредованный (косвенный) лизинг -

    лизинг, при котором передача имущества в лизинг происходит через посредника. Совершение опосредованного лизинга отражено на рисунке.

    Рисунок 1.6 - Схема совершения опосредованного лизинга

    Косвенный

    лизинг во многом схож с продажей в рассрочку. В косвенном лизинге участвуют, как минимум, три лица: производитель (продавец), лизингополучатель и лизингодатель, он может включать большее число сторон.